ANÁLISE DA VOLATILIDADE DOS PREÇOS DE CACAU: A DINÂMICA ENTRE O MERCADO FUTURO DE CACAU EM NOVA YORK E O MERCADO NACIONAL NA BAHIA, COM APLICAÇÃO DOS MODELOS DA FAMÍLIA GARCH.

Marcus Vinicius Cavalcante Silva

Título do Trabalho

Autores

Marcus Vinicius Cavalcante Silva

Modalidade

Artigo

Área temática

01 - Economia regional, agrícola e meio ambiente

Data de Publicação

15/04/2025

País da Publicação

Brasil

Idioma da Publicação

Português

Página do Trabalho

https://www.even3.com.br/anais/iv-econape/1004326-analise-da-volatilidade-dos-precos-de-cacau--a-dinamica-entre-o-mercado-futuro-de-cacau-em-nova-york-e-o-mercado

ISBN

978-65-272-1289-8

Palavras-Chave

Palavras-chaves: Efeito alavancagem; Modelo da família GARCH; Cacau; Potência assimétrica; Mercado futuro, comodities agrícolas.

Resumo

Resumo: Esse estudo analisou a dinâmica da volatilidade do retorno dos preços de cacau cotados na bolsa de mercados futuros de Nova York (ICE- Futures New York) em paralelo com a dinâmica do preço spot do cacau na Bahia (2018-2022), onde verificou-se a persistência, alavancagem e variância condicional captadas pelos modelos, GARCH, GJR-GARCH, TGARCH e EGARCH. As estimativas apontaram alavancagem no retorno dos preços da Bahia o que não pode ser observado no mercado futuro em questão, sendo o retorno desse mercado, marcado pela alta persistência dos choques, estimados significativamente enquanto no retorno dos preços nacionais as estimativas apontam para uma volatilidade mais parcimoniosa.

Título do Evento: IV ECONAPE
Cidade do Evento: Caruaru
Título dos Anais do Evento: Anais do IV Encontro de Economia do Agreste Pernambucano - ECONAPE
Nome da Editora: Even3
Meio de Divulgação: Meio Digital

Como citar

SILVA, Marcus Vinicius Cavalcante. ANÁLISE DA VOLATILIDADE DOS PREÇOS DE CACAU: A DINÂMICA ENTRE O MERCADO FUTURO DE CACAU EM NOVA YORK E O MERCADO NACIONAL NA BAHIA, COM APLICAÇÃO DOS MODELOS DA FAMÍLIA GARCH... In: Anais do IV Encontro de Economia do Agreste Pernambucano - ECONAPE. Anais...Caruaru(PE) UFPE/CAA, 2024. Disponível em: https//www.even3.com.br/anais/iv-econape/1004326-ANALISE-DA-VOLATILIDADE-DOS-PRECOS-DE-CACAU--A-DINAMICA-ENTRE-O-MERCADO-FUTURO-DE-CACAU-EM-NOVA-YORK-E-O-MERCADO. Acesso em: 03/07/2025